Mäklaren har en skyldighet att ta reda på om kunden handlar för någon annans räkning eller kan misstänkas handla för någon annans räkning, exempelvis som bulvan. Detta är typiskt sett förekommande när kunden är juridisk person, men det kan även vara aktuellt om det framstår som om någon annan har ett bestämmande inflytande över en fysisk person.                  

Kontrollen avseende juridiska personer innebär att mäklaren ska ta reda på hur den juridiska personen styrs och ägs. Aktiebolag (dock inte börsbolag) är skyldiga att anmäla verklig huvudman till Bolagsverket. På Bolagsverkets hemsida kan mäklaren kontrollera om det aktuella bolaget har registrerat verklig huvudman. Ägarförhållanden i ett aktiebolag kan även kontrolleras genom bolagets aktiebok. Kontrollen kan dokumenteras genom att man bevarar en kopia av utdraget. Alla aktiebolag är skyldiga att hålla aktieboken eller en utskrift av aktieboken tillgänglig hos bolaget för alla som vill ta del av den. Den juridiska personens ägarförhållanden och kontrollstruktur behöver dock som huvudregel inte utredas i börsbolag. Om bolaget saknar verklig huvudman ska istället s k alternativ verklig huvudman anges, denne är typiskt sett ordförande eller vd i bolaget. 

Observera att en verklig huvudman inte är detsamma som en fullmaktsgivare.